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原标题:今年以来近三成亏损 自购基金并非都“香”
□本报记者余世鹏
今年以来,基金自购(基金公司申购自家基金)现象颇为流行,规模已突破了20亿元。不过,从179只自购基金的收益来看,有49只产品年内投资出现负收益,占比接近30%。
分析人士指出,基金自购这种真金白银的投入行为,可以作为基民投资的参考。但是,自购基金并不意味着都能获得收益,投资者应把自购基金和对应公司的投资优势相结合,“表里如一”的自购基金更具有投资价值。
自购债基占比过半
Wind数据显示,截至7月29日,今年以来共有82家基金公司累计自购基金179只,较去年同期的57家基金公司自购126只基金出现明显上升。具体看,82家基金公司在179只基金中投入的自购资金为21.84亿元,较去年同期的14.24亿元同比上升53.37%。
从单家公司看,汇添富基金、易方达基金、华夏基金、天弘基金、南方基金等头部公募,在自购领域显得较为活跃。其中,汇添富基金对旗下6只基金的自购金额达2亿元,易方达基金对旗下的易方达高端制造等10只基金的自购规模也在1亿元以上。另外,南方基金和华夏基金的自购基金规模也在9000万元以上。
前海开源基金首席经济学家杨德龙对中国证券报记者表示,基金公司开展基金自购,向市场释放出一种信号,以此达到两个目的:一是以自购方式将公司利益和基金持有人绑定,以此来促进基金销售,提升规模;二是通过自购,基金公司也能让自有资金分享到基金的投资回报。毕竟,在各种大类资产里面,基金投资的回报还是比较高的。
从自购基金结构上看,基金公司颇为青睐自家债基,自购规模达到了11.54亿元,占比超过50%。紧跟其后的是混合型基金和股票型基金,自购规模分别为6.03亿元和2.7亿元,占比分别为27.61%和12.36%。此外,另类投资基金和QDII基金的自购规模分别为7000.88万元和6000.85万元。
针对债基占大头这一现象,深圳某公募人士表示,基金自购的确存在分享投资回报这一动机,但自购资金多是自有资金,资金属性倾向于稳健保守,具有稳健收益的债券基金,自然会受到青睐。
“表里如一”品种受关注
杨德龙认为,与持有人相比,基金公司对自家基金更为了解。但是,这并不意味着自购基金就一定能赚钱。
从投资回报角度看,截至7月29日,上述179只基金中有123只基金年内以来获得正收益,有45只基金的收益率在10%以上,其中收益率在40%以上的有7只基金,如汇添富创新医药和汇添富消费升级的回报率都在50%以上,西藏东财创业板A和淳厚信睿核心精选A的年内回报也在40%以上。
数据也显示,自购基金当中有49只产品年内投资出现负收益,在179只自购基金中占比27.37%。
某头部券商的基金研究人士吴峰(化名)表示,在当前国内众多基金公司中,约有15家公司以权益投资见长,在长期的市场历练中打造出了优秀的投研团队和产品线。如果这些公司自购旗下的权益类产品,这些“表里如一”的品种,更值得基民重点关注。